Shoralis 賃貸か購入か？ 30年プロジェクションで決める
月額の比較だけでは騙されます
家賃とローン返済額を並べるのは最も一般的で、最も不完全な比較です。持家には返済額のほかに管理費、修繕、固定資産税、保険が付き、賃貸には家賃しかありません。
正しい問いは「どちらの支払いが小さいか？」ではなく「30年後、どちらの分岐で純資産が多いか？」です。それに答えられるのは長期プロジェクションだけです。
頭金の機会費用
最も見落とされるのは、頭金が投資されていたら何になっていたかという視点です。運用すれば家賃の一部を賄えます。年利8%なら、運用がうまいポートフォリオは10年で約2倍に近づきます。
だからこそ「賃貸を続けて頭金を運用する」分岐をシミュレーションに入れるべきです。多くのシナリオで購入者が勝ちます — しかし常にではありません。高利回りの10年と短期保有では、賃貸+投資が優位になります。
上がる家賃 vs 固定返済
インフレの10年、家賃は毎年見直されて上がりますが、固定金利の返済は動きません。20年のスパンではこの差が開き、持家に有利になります。
変動金利はリスクが逆です。金利が下がれば勝ち、上がれば家賃の値上がりより強く打たれます。3シナリオ(楽観/基本/悲観)テストはまさにこの不確実性のためのものです。
移動の自由の価格
5年以内に都市を変える可能性があれば、持家は投資ではなく費用です。取引コスト(仲介手数料、登記、査定)は通常価格の5〜8%を食い、短期保有では回収できません。
賃貸は柔軟性を買うことであり、その柔軟性には金銭的価値があります。計画の入力として反映すべきものです。
判断はシミュレーションに任せる
Shoralisで代替ライフを2本開いてください。片方は「住宅を購入」(頭金+ローン)、もう片方は賃貸を払いながら頭金を毎月運用します。どちらの分岐が先に目標に届くか、タイムラインの上で確認しましょう。
データは端末に残ります。シミュレーションにアカウントは不要です。